金融学《金融风险管理》课程教学大纲

课程代码：150932

课程名称：金融风险管理／Financial Risk Management

学时学分：48/3

适用专业：金融学

开课部门：经济管理系

 

一、课程定位

（一）课程性质

《金融风险管理》是金融学专业的专业核心课程。

（二）课程在人才培养过程中的作用

金融风险管理是金融学专业的学科专业课程。金融风险管理界定了有关金融风险及其所包含的各类主要风险的定义、特征等一些基本概念和基本知识，在此基础上全面、系统、深入地分析各类金融风险的辨识理论、方法以及市场风险、信用风险、操作风险和流动性风险这四类主要风险的各种度量理论、方法和技术。本课程将讲授四类金融风险度量理论和方法的历史演变以及经典的VaR方法。该课程的开设可以培养既有深厚理论基础，又有较强实际操作能力的金融应用型人才。

（三）本课程与其它课程关系

本课程的先修课程为金融学、金融市场学、投资学等课程，后续课程为证券投资学、商业银行经营学、互联网金融和微型金融等课程。

 

二、教学目标

（一）知识目标

要求学生掌握金融风险的基本概念，掌握金融风险的分类方法，掌握金融风险辨识的方法。熟练掌握金融风险度量的一般方法，能够利用市场风险度量的基本方法，包括VaR方法、蒙特卡洛模拟法、灵敏度法、波动性法等金融风险度量方法度量金融市场风险。掌握信用风险的度量方法包括ZETA模型、KMV模型等。掌握操作风险的度量方法，包括基本指标法、内部度量法、损失分布法、积分卡法等。掌握流动性风险度量的方法，包括指标体系分析法、缺口分析法、期限结构分析法、现金流量分析等。熟练掌握上述方法，并能够用于解决金融风险管理中的各种实际问题。

（二）能力目标

使学生了解和掌握金融风险管理的基本概念、基本定律、基本理论，熟悉和掌握金融风险管理的基本分析方法和工具，能够运用金融风险管理的基本方法,分析解决一些实际经济现象和经济问题。因此学生培养的能力目标是在识别和衡量风险的基础上，对可能发生的金融风险进行控制和准备处置方案，以防止和减少损失，保证货币资金筹集和经营活动的稳健进行。

（三）素质目标

通过学习，使得学生具有较好的学习能力、团队合作精神和一定的创新意识；具有良好的专业素质、心理素质；具有实事求是的工作精神。

 

三、教学内容与基本要求

第一章金融风险的基本概念解析

1. 教学内容

第一节  金融风险的定义及其特性分析

（1）  金融风险的概念

（2）  金融风险的特点

（3）  金融风险的来源

（4）  金融风险的经济结果

（5）  金融风险与未预期损失、经济资本、监管资本等概念之间的关系

第二节    金融风险的分类

（1）  系统风险和非系统风险

（2）  会计风险和经济风险

（3）  市场风险、信用风险、操作风险、流动性风险

第三节    金融市场风险

（1）  市场风险的定义与特征

（2）  市场风险的分类

第四节  信用风险

（1）信用风险的概念

（2）信用风险的分类

（3）信用风险与市场风险的区别和联系

第五节  操作风险

（1）操作风险的概念

（2）操作风险的基本特征

（3）操作风险的分类

第六节  流动性风险

（1）流动性风险的概念

（2）流动性风险的成因和特征

（3）操作风险的分类

第七节  其他类型的金融风险

（1）经营风险

（2）国家风险

（3）关联风险

2. 重点与难点

重点：金融风险的概念和分类

难点：金融风险的特征

3. 基本要求

了解什么是金融风险，理解金融风险的分类，掌握金融风险的特征。

4. 教学方法

通过讲授法、案例法学习金融风险的定义、种类等本章知识。

 

第二章金融风险辨识

1.教学内容

第一节  金融风险辨识的概念和原则

（1）金融风险辨识的概念

（2）金融风险辨识的原则

（3）金融风险辨识的作用

第二节  金融风险辨识的基本内容

（1）    金融风险类型和受险部位的识别

（2）    金融风险诱因和严重程度的辨识

第三节  风险辨识的基本方法

（1）    现场调查法

（2）    问卷调查法

（3）    组织结构图示法

（4）    流程图法

（5）    专家调查法

（6）    主观风险测定法

（7）    客观风险测定法

（8）    幕景分析法

（9）    模糊集合分析法

（10）故障树分析法

（11）其他方法

（12）风险分析辨识方法评述

2. 重点与难点

重点：金融风险辨识的概念、金融风险辨识的基本方法

难点：金融风险诱因

3.基本要求：通过本章的教学，旨在使学生了解和掌握金融风险辨识的概念和原则。熟练掌握金融风险辨识的基本方法。

4. 教学方法

通过讲授法、案例法、讨论法学习金融风险辨识的方法。

 

第三章金融风险的度量

1.教学内容

第一节  金融市场风险度量方法的演变

（1）名义值度量法

（2）灵敏度方法

（3）波动性方法

（4）VaR方法

第二节  灵敏度方法

（1）简单缺口模型

（2）到期日缺口模型或利率敏感性缺口模型

（3）贝塔系数和风险因子敏感系数

（4）无差异曲线的特殊情况

（5）金融衍生品的灵敏度测量

（6）灵敏度度量法评述

第三节  波动性方法

（1）单种资产风险的度量

（2）资产组合风险的度量

（3）特征风险、系统风险与风险分散化

（4）波动性方法

第四节  VaR方法

（1）  VaR方法的基本概念

（2）  VaR的计算

（3）  边际VaR、增量VaR和成分VaR

（4）  VaR方法的优缺点评述

第五节  基于历史模拟法的VaR计算

（1）基于标准历史模拟法计算VaR的基本原理和实施步骤

（2）计算VaR的标准历史模拟法的评述

（3）计算VaR的标准历史模拟法的修正及扩展

第六节  基于Monte Carlo模拟法的VaR计算

（1）Monte Carlo模拟法

（2）基于Monte Carlo模拟法的计算VaR的基本步骤

（3）基于Monte Carlo模拟法计算VaR的应用举例

（4）基于Monte Carlo模拟法计算VaR的评述

（5）Monte Carlo模拟法的改进与扩展介绍

2.重点与难点

重点：名义值度量法、灵敏度方法、波动性方法、VaR方法

难点：基于历史模拟法的VaR计算、基于Monte Carlo模拟法的VaR计算

3.基本要求：通过本章的教学，旨在使学生了解和掌握金融市场风险的名义值度量法、灵敏度方法、波动性方法、VaR方法等度量方法，熟练掌握VaR计算。

4. 教学方法

通过讲授法、案例法、讨论法学习金融市场风险度量的知识。

 

第四章信用风险的度量 

1.教学内容

第一节  信用风险度量方法概述

（1）专家分析法

（2）评级方法

（3）基于财务比率指标的信用评分方法

（4）现代信用风险度量模型

第二节  度量信用风险的基本参数解析与估计

（1）违约率的估计

（2）违约损失率与回收率的估计

（3）信用损失

（4）信用差价

第三节  信用评级方法

（1）外部机构的信用评级方法

（2）内部信用评级方法

第四节  信用等级转移分析与信用等级转移概率的计算

（1）信用等级转移概率

（2）联合信用等级转移概率

（3）条件信用等级转移概率

第五节  基于财务分析指标的评分模型

（1）Z值评分模型的基本原理

（2）改进的Z值评分模型

（3）Z值评分模型评述

2.重点与难点

重点：度量信用风险的基本参数解析、信用评级方法、信用等级转移分析、Z值评分法

难点：信用等级转移分析、Z值评分法

3.基本要求：了解总信用风险度量的概念，掌握信用风险的估计方法，熟练掌握信用等级转移分析方法和基于财务分析指标的评分模型。

4. 教学方法

通过讲授法、案例法、讨论法学习金融信用风险的度量方法。

 

第五章操作风险的度量

1.教学内容

第一节  操作风险度量的历史演变

（1）定性为主的操作风险度量方法

（2）定性与量化结合的操作风险度量方法

第二节基本指标法和标准法

（1）基本指标法

（2）标准法

第三节  内部度量法

（1）内部度量法的一般步骤

（2）内部度量法在应用中的不足与修正

2.重点与难点：

重点：基本指标法、标准法、内部度量法

难点：内部度量法

3.基本要求：了解内部度量法的一般步骤，掌握基本指标法、标准法、内部度量法。

4. 教学方法

通过讲授法、案例法、讨论法学习金融操作风险的度量方法。

 

第六章流动性风险的度量

1.教学内容

第一节  流动性风险方法概述

（1）筹资流动性风险度量方法简介

（2）市场流动性风险度量方法概述

第二节  筹资流动性风险的度量方法

（1）指标体系分析法

（2）缺口分析法

（3）期限结构分析法

（4）现金流量分析法

（5）基于VaR的流动性风险价值法

2.重点与难点

重点：指标体系分析法、缺口分析法、期限结构分析法、现金流量分析法、基于VaR的流动性风险价值法

难点：现金流量分析法、基于VaR的流动性风险价值法

3.基本要求：了解筹资流动性风险度量方法和市场流动性风险度量方法，掌握指标体系分析法、缺口分析法、期限结构分析法、现金流量分析法、基于VaR的流动性风险价值法。

4. 教学方法

通过讲授法、案例法、讨论法学习金融流动性风险的度量方法。

 

 

  四、课程内实践教学内容与要求

     本课程内实践教学内容共计0学时，应开设实践（实验）项目0个。

    五、课程学时分配（以章节为单位）

 

  六、推荐教材和教学参考书

1. 推荐教材：《金融风险管理》，张金清编著，复旦大学出版社，2011年第二版；

2. 教学参考书：《风险管理与金融机构》，赫尔编著，机械工业出版社，2014年第三版。

 

  七、考核方式

本课程为考试课程采用笔试闭卷方式形式进行考核，成绩包括期末考核成绩和平时成绩2部分组成，其中期末考核成绩占总成绩的50%，平时成绩占50%。平时成绩由考勤（10%）、作业（20%）、期中考试成绩（20%）和读书笔记四部分组成。考试课程成绩评定采用百分制记分。本课程考核设置平时成绩及格线、期末考核成绩及格线，两个及格线均达到的学生通过课程考核。平时成绩不及格者不得参加该课程的期末考核。考试题型包括填空、判断、选择、名词解释、简答、论述、计算等。每份试卷要求题型不少于四种，各种题型的分值分布要合理。命题必须根据教学大纲要求体现本门课程主要内容。试题要体现主要内容与一般内容相结合，覆盖面要宽。命题要体现既考知识，又考能力，要求试卷中考查学生基本知识、基本理论、基本技能的试题分值占60%左右，比较灵活且有一定难度，重点考查学生综合应用能力的试题分值占40%左右。命题时要体现各章节学时的比例与各章节考试分值的比例基本一致。